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Cinco de los bancos más grandes de EE. UU. informaron sus ganancias del segundo trimestre antes de la apertura del martes en una mañana inusualmente comprimida, con JPMorgan Chase registrando un aumento del 41% en el ingreso neto a $21.2 mil millones y Bank of America reportando ingresos de $31.7 mil millones, un 15% más que el año anterior, informaron Hugh Son y Laya Neelakandan de CNBC. Los comunicados — que cubren JPMorgan (JPM), Bank of America (BAC), Wells Fargo (WFC), Goldman Sachs y Citigroup, se publicaron todos antes de la apertura del mercado del martes.
Los resultados informados por JPMorgan incluyeron ganancias únicas que afectaron la comparación interanual. . Según CNBC informó, excluyendo aproximadamente $5.6 mil millones en ganancias de Visa y otros elementos únicos, el crecimiento del ingreso neto fue de aproximadamente 13%. , las acciones de JPM subieron menos del 1% tras el anuncio y luego cayeron aproximadamente un 2% en las operaciones previas a la apertura del mercado.
El Desk de Renta Variable de JPMorgan Lideró el Trimestre
La partida destacada en JPMorgan fue el trading de acciones. Los ingresos ascendieron a 6.000 millones de dólares, un 86% más interanual, superando el consenso de StreetAccount en 2.110 millones de dólares, señaló Hugh Son en CNBC. La renta fija tuvo un ligero déficit, imprimiendo en 6.100 millones de dólares frente a una estimación de 6.220 millones de dólares , con menores ingresos por materias primas como causa del lastre.
Las comisiones de banca de inversión añadieron a la historia: 3.300 millones de dólares, un 30% más interanual, aproximadamente quinientos millones de dólares por encima del consenso de 2.820 millones de dólares. JPMorgan destacó específicamente el "rendimiento particularmente fuerte" en las comisiones de suscripción de acciones, un lenguaje que apunta directamente a la OPI de SpaceX, que impulsó las crecientes comisiones de acuerdos en Wall Street en el segundo trimestre, informó CNBC.
El CEO Jamie Dimon se centró en la amplitud del resultado. "El rendimiento fue sólido en toda la Firma, y los ingresos en cada línea de negocio alcanzaron un nuevo récord", dijo Dimon en el comunicado de resultados, según informó Hugh Son.
Dimon también abordó el panorama macroeconómico. "La economía estadounidense ha demostrado una notable resiliencia este año, con una inversión empresarial y una contratación más sólidas", dijo, atribuyendo la fortaleza a "la inversión de capital impulsada por la IA, el estímulo fiscal y los beneficios de una regulación más eficiente". según el comunicado de resultados citado por Leslie Picker de CNBC.
Las comisiones de banca de inversión de Bank of America superaron las expectativas en un 50%
Las cifras generales de Bank of America superaron ambas líneas — 1,21 dólares de BPA frente a 1,13 dólares esperados, y 31.700 millones de dólares en ingresos frente a una estimación de Wall Street de 30.720 millones de dólares, según CNBC, con las expectativas de los analistas compiladas por LSEG.
La banca de inversión fue una de las líneas de negocio de mejor rendimiento. Las comisiones ascendieron a 2.100 millones de dólares, un 50% más que en el período del año anterior, frente a un consenso de StreetAccount de solo 1.860 millones de dólares, informó Laya Neelakandan para CNBC. El ingreso neto por intereses se situó en 16.200 millones de dólares, un 9% más, impulsado por la actividad de los mercados globales y mayores saldos de préstamos y depósitos, esencialmente en línea con el consenso de StreetAccount de 16.230 millones de dólares.
El aumento del 50% en las comisiones de banca de inversión en BofA —junto con el aumento del 30% de JPMorgan en la misma categoría— refleja el mismo viento de cola de suscripción impulsado por SpaceX, y la concesión de préstamos comerciales también muestra lo que CNBC describió como signos de un repunte.
Información adicional esperada de las llamadas de resultados
Las sólidas mesas de negociación y las ganancias por comisiones de una única OPI de alto perfil no resuelven por sí solas las dos preguntas en las que los mercados estaban más centrados antes de esta mañana: la calidad del crédito y la trayectoria del ingreso neto por intereses, señaló CNBC. El NII de BofA se situó cerca del consenso, pero el panorama completo sobre la salud del crédito al consumidor y las provisiones por pérdidas crediticias en los cinco bancos aún estaba emergiendo de las llamadas de resultados hasta la mañana del martes.
Las acciones de JPMorgan cotizaron a la baja en las operaciones previas a la apertura a pesar de los resultados comunicados. . CNBC señaló que los analistas también estaban considerando el impacto de excluir las ganancias únicas al evaluar los resultados. . La conferencia telefónica con los analistas, programada para las 8:30 a. m. ET, fue el próximo foro para que Dimon y el director financiero Jeremy Barnum abordaran la guía de NII y los comentarios sobre la calidad del crédito, informó CNBC.
Wells Fargo superó las previsiones tanto en ingresos como en beneficios en el segundo trimestre, según la misma cobertura en directo, aunque los detalles de las partidas aún se estaban informando en el momento de la publicación.
Instantánea de los resultados bancarios del segundo trimestre
| Banco | Ingresos | EPS | Superación Clave |
|---|---|---|---|
| JPMorgan (JPM) | — | — | Trading de Renta Variable +86% a $6.000 millones; comisiones de Banca de Inversión $3.300 millones frente a $2.820 millones estimados. |
| Bank of America (BAC) | $31.700 millones frente a $30.720 millones estimados. | $1.21 frente a $1.13 estimados. | Comisiones de Banca de Inversión $2.100 millones (+50% interanual) frente a $1.860 millones estimados. |
| Wells Fargo (WFC) | Superación | Superación | Superación confirmada de ingresos y beneficios. |
Fuentes: CNBC, StreetAccount, consenso LSEG
Los resultados de Goldman Sachs y Citigroup también se esperaban para el martes por la mañana como parte del mismo ciclo de informes. Se anticipaba que las cifras de Goldman reflejarían el mismo impulso de suscripción de SpaceX — la OPI impulsó las comisiones de Goldman y Morgan Stanley específicamente, informó CNBC.
La publicación simultánea de cinco bancos es en sí misma un evento inusual. La publicación simultánea de resultados de varios bancos grandes significó que los inversores recibieron múltiples anuncios de ganancias antes de la apertura del mercado.
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