เทรดเดอร์นั่งจ้องมองหน้าจอ ความตึงเครียดที่คุ้นเคยบีบรัดไหล่เขา การเข้าซื้อนั้นสมบูรณ์แบบ เขารอคอยอย่างอดทนมาหลายวัน ขณะที่หุ้นเทคโนโลยีซึ่งเป็นผู้นำตลาด กำลังถอยกลับจากจุดสูงสุดล่าสุด เขาระบุระดับการฟื้นตัว 50% เห็นว่ามันมาบรรจบกับค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน และรอจังหวะกลับตัวเป็นขาขึ้นเพื่อยืนยันทฤษฎีของเขา มันพิมพ์ออกมาอย่างสวยงาม ราวกับแท่งเทียนค้อนตามตำรา
เขาเข้าเทรดโดยตั้งจุดตัดขาดทุนไว้ต่ำกว่าระดับ 61.8% ตอนนี้สถานะซื้อขายอยู่ในสถานะที่ได้กำไรดี ราคาหุ้นได้ปรับตัวขึ้นและกำลังเข้าใกล้จุดสูงสุดเดิม
และการต่อสู้ที่แท้จริงก็เริ่มต้นขึ้น เสียงแห่งความหวาดกลัวกระซิบว่า “ขายตอนนี้ รีบคว้ากำไรไว้ก่อนที่มันจะหายไป” เสียงที่ดังและโลภมากขึ้นคำราม “รอก่อน นี่มันกำลังจะไปถึงดวงจันทร์”
ความขัดแย้งภายในนี้คือศัตรูของผลกำไร กลยุทธ์การเข้าซื้อทำให้เทรดเดอร์เข้าสู่ตลาด แต่กลยุทธ์การออกกลับเป็นสิ่งที่ให้ผลตอบแทน หากไม่มีแผนการทำกำไรที่สมเหตุสมผลและกำหนดไว้ล่วงหน้า เทรดเดอร์ก็จะต้องตกอยู่ภายใต้อำนาจของอารมณ์ที่ขัดแย้งกันของตนเอง พวกเขาจะขายเร็วเกินไปและพลาดจังหวะสำคัญ หรือพวกเขาจะถือไว้นานเกินไปและเฝ้าดูสถานะที่ชนะกลายเป็นสถานะที่แพ้
นี่คือจุดที่ ลำดับฟีโบนัชชี เผยให้เห็นฟังก์ชันที่สอง ซึ่งอาจจะทรงพลังกว่า แม้ว่าการย่อตัวจะช่วยระบุจุดสิ้นสุดของการย่อตัว แต่ส่วนขยายฟีโบนัชชีจะคาดการณ์ว่าคลื่นแรงกระตุ้นถัดไปจะเคลื่อนตัวไปในทิศทางใด ส่วนขยายฟีโบนัชชีมอบแผนที่นำทางที่ขับเคลื่อนด้วยข้อมูลสำหรับการตั้งเป้าหมายผลกำไร เปลี่ยนอารมณ์จากการขายให้เป็นการดำเนินการเชิงกลยุทธ์
การเดินทางไปข้างหน้า: จากการย้อนกลับสู่การขยาย Fibonacci
การย้อนกลับ (Retracement) คือการมองย้อนกลับไป โดยวัดว่าการเคลื่อนไหวก่อนหน้านั้นได้สูญเสียไปมากน้อยเพียงใด ส่วนการมองไปข้างหน้า (Extension) คือการมองไปข้างหน้า โดยคาดการณ์เป้าหมายราคาที่เป็นไปได้ในทิศทางของแนวโน้มหลัก ซึ่งจะตอบคำถามสำคัญที่เทรดเดอร์ทุกคนต้องเผชิญหลังจากเข้าซื้อสำเร็จ นั่นคือ "ราคาจะไปไกลแค่ไหน?"
แอปพลิเคชันนี้แตกต่างจากเครื่องมือ retracement retracement เป็นเครื่องมือสองจุดที่ลากจากจุดเริ่มต้นของการเคลื่อนไหวไปจนถึงจุดสิ้นสุด ส่วน extension เป็นเครื่องมือสามจุด ซึ่งต้องระบุจุดราคาสามจุดที่แตกต่างกัน:
- จุด A: จุดเริ่มต้นของคลื่นแรงกระตุ้นหลัก สำหรับแนวโน้มขาขึ้น นี่คือจุดต่ำสุดของสวิงที่สำคัญ
- จุด B: จุดสิ้นสุดของคลื่นแรงกระตุ้นหลัก นี่คือจุดสูงสุดของการแกว่งตัว
- จุด C: จุดสิ้นสุดของการปรับฐานแบบปรับฐาน นี่คือจุดต่ำสุดของการย่อตัว ซึ่งเป็นจุดที่เทรดเดอร์ที่ชาญฉลาดเข้าสู่สถานะของตน
เมื่อเทรดเดอร์พล็อตจุดสามจุดนี้ ซอฟต์แวร์จะฉายเส้นใหม่ลงบนกราฟ ซึ่งเป็นระดับส่วนขยาย ซึ่งไม่ได้อยู่ในการเคลื่อนไหวเริ่มต้น แต่จะถูกฉายออกไปยังพื้นที่ว่างทางด้านขวาของกราฟ เพื่อเป็นเป้าหมายเชิงคณิตศาสตร์ที่เป็นรูปธรรมสำหรับคลื่นลูกถัดไปที่สูงขึ้น
การอ่านแผนงาน: ระดับส่วนขยายที่สำคัญ
เช่นเดียวกับการย่อตัว ระดับส่วนขยายสำคัญบางระดับได้รับความสนใจมากที่สุดจากทั้งนักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อย แต่ละระดับบอกเล่าเรื่องราวที่แตกต่างกันเกี่ยวกับความแข็งแกร่งที่อาจเกิดขึ้นของแนวโน้ม
ส่วนขยาย 100% : ระดับนี้มักเรียกว่า "การเคลื่อนไหวที่วัดได้" หรือ "การเคลื่อนไหวแบบสมมาตร" ซึ่งแสดงถึงสภาวะสมดุลและจังหวะของตลาด เมื่อราคาแตะส่วนขยาย 100% คลื่นแรงกระตุ้นลูกที่สอง (การเคลื่อนที่จากจุด C ไปยังเป้าหมาย) จะมีความยาวเท่ากับคลื่นแรงกระตุ้นลูกแรก (การเคลื่อนที่จากจุด A ไปยังจุด B) พอดี
เทรดเดอร์สายเทคนิค หลายรายมองว่าความสมมาตรนี้เป็นจุดสิ้นสุดเชิงตรรกะสำหรับคลื่นแนวโน้มมาตรฐาน เป็นจุดที่พบได้บ่อยสำหรับการทำกำไรจำนวนมาก และเทรดเดอร์อาจเลือกที่จะขายสถานะบางส่วน ณ จุดนี้ ถือเป็นเป้าหมายของแนวโน้มที่ดีและมีพฤติกรรมที่ดี
อัตราส่วนขยาย 161.8% : นี่คืออัตราส่วนทองคำที่ใช้กับเป้าหมายกำไร เมื่อตลาดอยู่ในแนวโน้มที่มีโมเมนตัมสูง มักจะทะลุผ่านระดับส่วนขยาย 100% ไปได้ จุดหยุดสำคัญถัดไปสำหรับอัลกอริทึมสถาบันและเทรดเดอร์มืออาชีพจำนวนมากคือระดับ 161.8% การบรรลุเป้าหมายนี้แสดงถึงความแข็งแกร่งที่โดดเด่น คลื่นแรงกระตุ้นลูกที่สองนั้นยาวกว่าลูกแรกอย่างมาก
นี่เป็นสัญญาณว่าพลังที่มีอิทธิพลเหนือกว่า (ผู้ซื้อในแนวโน้มขาขึ้น) มีอำนาจควบคุมอย่างสมบูรณ์ สำหรับเทรดเดอร์ที่เข้าเทรดที่จุด C การเห็นราคาแตะระดับนี้ถือเป็น “โฮมรัน” ถือเป็นรางวัลสำหรับการระบุแนวโน้มที่แข็งแกร่งได้อย่างถูกต้อง และมีวินัยในการคงสถานะไว้แม้มีการเคลื่อนไหวสวนทางเล็กน้อย
ส่วนขยาย 261.8% และ 423.6% : ส่วนขยายระดับสูงเหล่านี้พบได้น้อยกว่า โดยทั่วไปจะมีผลเฉพาะในช่วงที่มีการเก็งกำไรหรือตื่นตระหนกอย่างรุนแรงในตลาด หุ้นที่ขึ้นไปถึงส่วนขยาย 261.8% ถือว่าอยู่ในภาวะขาขึ้นแบบพาราโบลา อารมณ์กำลังดีอย่างน่าพอใจ ช่องข่าวการเงินกำลังคึกคัก
นี่คือจุดที่สัญญาณเตือนภัยภายในของเทรดเดอร์มืออาชีพเริ่มดังขึ้น ขณะที่นักเทรดมือใหม่กำลังแห่เข้ามาอย่างบ้าคลั่ง ด้วยความโลภ เทรดเดอร์มืออาชีพกลับมองว่านี่เป็นสัญญาณของจุดสูงสุดที่พุ่งสูงขึ้น พวกเขาไม่ได้ตั้งเป้าหมายไว้ ณ ที่นี้ แต่พวกเขากำลังทำกำไรขั้นสุดท้ายอย่างก้าวร้าวและมองหาสัญญาณขาย นี่ไม่ใช่ระดับของโอกาส แต่เป็นระดับของความเสี่ยงขั้นรุนแรง
นิทานของพ่อค้าสองคน
กลับมาที่เทรดเดอร์ของเราและ หุ้นเทคโนโลยี ของเขากัน เขากำลังเผชิญกับการตัดสินใจว่าจะขายหรือถือ ลองจินตนาการถึงเขาสองเวอร์ชัน
เทรดเดอร์ A ซึ่งถูกครอบงำด้วยอารมณ์ ยอมจำนนต่อความกลัว ขณะที่ราคาหุ้นพุ่งขึ้นแตะจุดสูงสุดเดิม เขาจึงขายหุ้นทั้งหมดออกไป ทำกำไรได้ในระดับความเสี่ยงต่อผลตอบแทนที่น่าพอใจที่ 1:2 เขารู้สึกโล่งใจชั่วขณะหนึ่ง ก่อนจะทนทุกข์ทรมานหลายวันเมื่อเห็นราคาหุ้นพุ่งสูงขึ้น จนในที่สุดก็แตะระดับ 161.8% ของราคาหุ้น ความกลัวทำให้เขาสูญเสียการเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ไป
เทรดเดอร์ B มืออาชีพผู้สมบูรณ์แบบ ปฏิบัติตามแผนของเขา เขาได้วางแผนระดับส่วนขยายของฟีโบนัชชีไว้แล้วตั้งแต่วินาทีที่เขาเข้าสู่การซื้อขาย
- แผนการของเขา: ขาย 50% ของสถานะที่ระดับส่วนขยาย 100% ย้ายจุดตัดขาดทุนของ 50% ที่เหลือไปที่ราคาเข้าเดิม ทำให้การซื้อขายส่วนที่เหลือ “ปราศจากความเสี่ยง” เป้าหมายสุดท้ายของเขาสำหรับครึ่งหลังคือระดับส่วนขยาย 161.8%
- การดำเนินการ: ราคาหุ้นพุ่งแตะระดับสูงสุดก่อนหน้าและยังคงเคลื่อนไหวต่อไป ขณะที่ราคาเข้าใกล้ระดับ 100% คำสั่งขายที่วางไว้ล่วงหน้าก็ถูกเปิดใช้งาน เขาได้ล็อกกำไรไว้แล้ว และการซื้อขายจะไม่สามารถขาดทุนได้อีกต่อไป ความกลัวหายไป ถูกแทนที่ด้วยความสงบจากแผนการที่ดำเนินการอย่างดี ราคาหุ้นยังคงพุ่งขึ้นอย่างแข็งแกร่ง หนึ่งสัปดาห์ต่อมา ราคาขึ้นไปแตะระดับ 161.8% คำสั่งขายที่สองของเขาถูกดำเนินการสำเร็จ เขาสามารถจับจังหวะสำคัญของการเคลื่อนไหวครั้งใหญ่ เพิ่มผลกำไรสูงสุด พร้อมกับ บริหารจัดการความเสี่ยงอย่างเป็นระบบ
เทรดเดอร์ B ไม่ได้ทำนายอนาคต เขาเพียงใช้เครื่องมือที่เป็นกลางเพื่อสร้างแผนการที่มีเหตุผลและมีวินัยในการปฏิบัติตาม เขาปล่อยให้คณิตศาสตร์ของตลาดกำหนดทางออก ไม่ใช่อารมณ์ที่ปั่นป่วนของเขา นั่นคือความแตกต่างพื้นฐานระหว่างนักเล่นอดิเรกและนักเทรดมืออาชีพ