Chế độ ăn kiêng thông tin: Cách lọc nhiễu thị trường và tránh cường điệu

Một câu chuyện cũ được lan truyền trên các bàn giao dịch về một nhà giao dịch trái phiếu nổi tiếng với phong cách làm việc độc đáo, làm việc ở một góc của một sàn giao dịch nhộn nhịp. Trong khi các đồng nghiệp vây quanh mình những bức tường màn hình, dòng tin tức trực tuyến và hệ thống liên lạc nội bộ ồn ào, bàn làm việc của anh lại rất giản dị.

Ông ấy chỉ có một màn hình hiển thị biểu đồ và một chiếc điện thoại. Ông ấy không bao giờ xem truyền hình tài chính. Ông ấy đọc báo, nhưng chỉ là ấn bản quốc tế phát hành một ngày trước.

Lý lẽ của ông rất đơn giản: khi thông tin đến tay ông, phản ứng cảm xúc, theo quán tính của thị trường đã qua rồi. Ông chỉ quan tâm đến những hiệu ứng bậc hai, xu hướng thực sự xuất hiện sau khi cơn hoảng loạn và phấn khích lắng xuống. Thực tế, ông đã tự đặt mình vào chế độ ăn kiêng thông tin nghiêm ngặt.

Trong thời đại mà các nhà giao dịch có thể tiếp cận dữ liệu vô hạn, khả năng lọc dữ liệu quan trọng hơn khả năng tìm kiếm. Hiệu suất dài hạn không phụ thuộc vào những gì nhà giao dịch tiếp nhận, mà phụ thuộc vào những gì họ chọn bỏ qua.

Định nghĩa tiếng ồn và sự cường điệu

Thị trường hiện đại là một mớ hỗn độn. Phân biệt tín hiệu và nhiễu là nhiệm vụ chính của bất kỳ người tham gia nghiêm túc nào. Nhiễu thị trường bao gồm các biến động giá ngẫu nhiên và các điểm dữ liệu làm sai lệch xu hướng cơ bản. Điều này bao gồm các biến động giá nhỏ, không đáng kể và các đợt biến động ngắn hạn không ảnh hưởng đến hướng đi thực sự của thị trường.

Tiếng ồn tạo ra tín hiệu sai, khuyến khích thoát ra sớm và làm xói mòn lòng tin.​

Sự cường điệu là một hiện tượng khác nhưng có liên quan. Nó là tiếng ồn được khuếch đại bởi cảm xúc. Sự cường điệu là một câu chuyện, thường được lan truyền trên mạng xã hội hoặc các tiêu đề tin tức giật gân, tạo ra cảm giác cấp bách mạnh mẽ. Nó khơi gợi tâm lý sợ bỏ lỡ (FOMO) và buộc các nhà giao dịch phải hành động dựa trên thông tin chưa đầy đủ.

Những tuyên bố như cổ phiếu "sắp tăng vọt" hay tiền tệ "sắp sụp đổ" phản ánh tâm lý thị trường hơn là phân tích có cấu trúc. Việc tham gia một cách phê phán vào những nội dung như vậy giúp duy trì tính khách quan và tránh đưa ra quyết định dựa trên cảm xúc.

Bộ lọc kỹ thuật cho tiếng ồn thị trường

Lọc nhiễu là một vấn đề kỹ thuật có thể được giải quyết bằng các công cụ và phương pháp cụ thể. Mục tiêu là làm mượt biến động giá để có được bức tranh rõ nét hơn về xu hướng chủ đạo.​

Phân tích đa khung thời gian : Một kỹ thuật giảm nhiễu phổ biến.

Nhà giao dịch xem xét cùng một công cụ trên các khung thời gian khác nhau để xác định bối cảnh. Ví dụ, trước khi tìm kiếm điểm vào lệnh trên biểu đồ 15 phút, nhà giao dịch nên phân tích biểu đồ ngày và biểu đồ 4 giờ. Nếu biểu đồ ngày cho thấy xu hướng giảm rõ ràng, mô hình tăng giá trên biểu đồ 15 phút có thể chỉ là nhiễu, một đợt điều chỉnh tăng nhỏ trong một đợt giảm lớn hơn. Quan điểm này có thể giúp nhà giao dịch tránh việc chống lại xu hướng chính dựa trên những biến động ngắn hạn.

Các loại biểu đồ giảm nhiễu : Biểu đồ nến truyền thống hiển thị mọi biến động giá trong một khoảng thời gian nhất định, điều này có thể khiến các mô hình trở nên lộn xộn. Các loại biểu đồ thay thế có thể lọc nhiễu này.

• Biểu đồ Heikin-Ashi : Biểu đồ này tính toán trung bình dữ liệu giá để tạo ra giao diện mượt mà hơn, giúp dễ dàng xác định xu hướng hơn. Chúng điều chỉnh các giá trị mở-cao-thấp-đóng để giảm hiệu ứng thị giác của biến động nhỏ.
  
• Biểu đồ Renko : Biểu đồ Renko hoàn toàn bỏ qua yếu tố thời gian và chỉ tập trung vào biến động giá ở một mức độ nhất định. Một "viên gạch" mới chỉ được vẽ khi giá di chuyển một khoảng nhất định, giúp làm rõ xu hướng và giảm thiểu nhiễu thị giác từ các biến động ngang nhỏ.

Chỉ báo theo xu hướng : Một số chỉ báo được thiết kế không phải để dự đoán sự đảo chiều mà để xác nhận sự tồn tại và sức mạnh của một xu hướng. Chỉ báo định hướng trung bình (ADX) là một ví dụ điển hình. Chỉ số ADX trên 25 báo hiệu một xu hướng mạnh, có thể tăng hoặc giảm.

Nhà giao dịch có thể sử dụng điều này như một bộ lọc, quyết định chỉ thực hiện giao dịch khi ADX xác nhận thị trường đang có xu hướng, do đó tránh được biến động mạnh trong điều kiện biến động mạnh và nhiễu loạn.

Các biện pháp phòng thủ thủ tục chống lại sự cường điệu

Tránh sự cường điệu không hẳn là về các công cụ kỹ thuật mà là về việc xây dựng một quy trình kỷ luật. Đó là một cách phòng thủ chống lại những câu chuyện mang tính cảm xúc và việc ra quyết định bốc đồng.​

Xây dựng chế độ ăn uống thông tin hiệu quả

Chế độ ăn thông tin, giống như chế độ dinh dưỡng, là về những lựa chọn có ý thức cho sức khỏe lâu dài. Nó không phải là việc hạn chế hoàn toàn thông tin mà là việc quản lý những gì cần tiêu thụ và thời điểm tiêu thụ.

1. Lịch trình tiếp nhận thông tin : Việc tiếp xúc liên tục với tin tức thị trường có thể góp phần gây ra sự mệt mỏi khi ra quyết định. Điều này có thể gây ra sự mệt mỏi khi ra quyết định. Thay vào đó, một nhà giao dịch có thể cân nhắc sắp xếp các khoảng thời gian cụ thể, có thể là 30 phút trước giờ mở cửa tại London và 30 phút trước giờ mở cửa tại New York, để nghiên cứu thị trường. Ngoài những khoảng thời gian này, tin tức sẽ bị tắt. Điều này có thể giúp giảm căng thẳng và giảm sự cám dỗ phản ứng với mọi tiêu đề.
   
2. Tập trung vào thông tin "chậm" : Ưu tiên thông tin có thời hạn sử dụng lâu dài. Ví dụ, báo cáo lạm phát hàng quý của ngân hàng trung ương thường cung cấp cái nhìn sâu sắc hơn so với nhận xét ngẫu hứng của một chính trị gia. Một phân tích về chu kỳ kinh tế dài hạn có giá trị hơn một "mẹo hay" từ một chuyên gia truyền hình. Điều này chuyển trọng tâm từ việc đoán trước vài phút tới sang việc hiểu rõ vài tháng tới.
   
3. Tối ưu hóa trạng thái thể chất : Sự minh mẫn tinh thần đóng vai trò quan trọng trong việc ra quyết định phân tích. Dinh dưỡng cân bằng, nghỉ ngơi đầy đủ và hoạt động thể chất có liên quan đến việc cải thiện khả năng tập trung. Các nghiên cứu cho thấy ngay cả tình trạng mất nước nhẹ cũng có thể làm suy giảm khả năng tập trung và trí nhớ. Thực phẩm cung cấp năng lượng bền vững, chẳng hạn như ngũ cốc nguyên hạt và protein, được ưa chuộng hơn đồ ăn vặt nhiều đường, vốn gây ra sự tăng đột biến và sụt giảm năng lượng. Sức khỏe thể chất tốt tạo ra sự minh mẫn tinh thần cần thiết để phân biệt giữa một cơ hội thực sự và một sự xao nhãng hấp dẫn.
   

Một nhà giao dịch chủ động thiết kế và tuân theo chế độ ăn uống thông tin sẽ không còn là người thụ động tiếp nhận những lời bàn tán trên thị trường nữa. Họ trở thành một bộ lọc chủ động, chỉ cho phép những thông tin đầu vào chất lượng cao nhất ảnh hưởng đến quyết định của mình. Kỷ luật này không chỉ bảo vệ vốn mà còn bảo vệ tài sản quý giá nhất của họ: năng lượng tinh thần.

Lời cuối cùng về rủi ro

Mọi giao dịch đều liên quan đến sự bất định. Không có hệ thống, phân tích hay bộ lọc thông tin nào có thể loại bỏ hoàn toàn rủi ro. Thị trường bị ảnh hưởng bởi vô số biến số — kinh tế, địa chính trị và tâm lý — nhiều biến số trong số đó không thể lường trước được. Việc hiểu rằng thua lỗ là một phần tự nhiên của việc tham gia giúp duy trì quan điểm và sự cân bằng cảm xúc. Cuối cùng, thành công liên tục trong giao dịch không phụ thuộc vào dự đoán mà phụ thuộc nhiều hơn vào sự chuẩn bị — điều chỉnh tư duy, phương pháp và khả năng chịu rủi ro của một người cho phù hợp với bản chất vốn dĩ không chắc chắn của thị trường.

Giao dịch tiềm ẩn rủi ro đáng kể. Nội dung này chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin và giáo dục, không cấu thành lời khuyên đầu tư.